تأخير سداد ديون دبي يجدد مخاوف الازمة المالية

(رويترز) - تراجع المستثمرون عن الاصول التي تنطوي على مخاطر يوم الجمعة وتخلوا عن أسهم البنوك وشركات الانشاءات الاسيوية وسط مخاوف من ان يعيد تخلف دبي عن سداد ديونها اشعال الاضطرابات المالية الناجمة عن أزمة ائتمان.

وخيمت على أسواق الاسهم من طوكيو الى مومباي مخاوف بشأن تعرض البنوك لديون شركات دبي التي تبني جزرا على شكل نخيل وتصمم مدنا من باكستان الى افريقيا وتشكل المركز المالي لاكبر منطقة مصدرة للنفط في العالم.

وقال روبرت ريني المحلل في وستباك جلوبال ماركتس في مذكرة "هذه تذكرة مهمة بأن أزمة الائتمان تم تناسيها لكنها لم تنته بعد."

والبنوك الاسيوية مثل نظيراتها الاوروبية سعت لان تنأى بنفسها عن دبي الامارة الصحراوية التي تستثمر في بنوك عالمية مثل ستاندارد اند تشارترد وتجتذب مديري الاموال بوعود بنمط حياة خال من الضرائب.

وأعلنت الامارة التي ازدهرت كمركز سياحي بطموح عالمي يوم الاربعاء الماضي انها ستطلب من دائني شركتي دبي العالمية ونخيل العقارية تعليق المطالبة بسداد ديون بمليارات الدولارات كخطوة أولى لاعادة هيكلية الشركتين.

وبلغت مديونية دبي العالمية المجموعة التي قادت نمو الامارة 59 مليار دولار في أغسطس اب الماضي وهو ما يمثل نسبة كبيرة من اجمالي ديون دبي البالغة 80 مليار دولار. ونخيل هي الشركة التي أقامت ثلاث جزر صناعية على شكل نخيل قبالة دبي.

وهزت هذه الانباء الاسواق التي مازالت تحاول التعافي من انهيار سوق الاسكان الامريكية وامتداد أثره الذي هدد بانهيار النظام المالي العالمي العام الماضي.

وقال فرانسيس لون مدير عام فولبرايت سكيوريتيز "صفارات الانذار أطلقت من جديد."

ويتوقع المحللون دعما ماليا من أبوظبي عاصمة الامارات العربية المتحدة والتي تضم اغلب الاحتياطيات النفطية للبلاد. لكن قد يتعين على دبي التخلي عن النموذج الاقتصادي القائم على التركيز الكبير على الاستثمار في العقارات وتدفقات الاموال والعمالة الاجنبية.

ولكن احتمالات الانقاذ لم تفلح في تهدئة المستثمرين القلقين بالفعل من ألا يكون الاقتصاد العالمي ينتعش بالسرعة الكافية لتبرير زيادة وشيكة الى الضعف في أسعار الاسهم في الاسواق الناشئة والعديد من السلع منذ مارس اذار الماضي.

وقال ارثر لاو مدير صندوق استثمار في هونج كونج "القلق الاكبر لدي يتعلق بما اذا كان ذلك سيثير عملية اعادة تسعير بشكل عام في الاسواق الناشئة."

ونتجت مشكلات الديون في دبي عن فقاعة العقارات التي انفجرت بعد الازمة المالية مما عطل خطط الامارة لان تصبح منطقة جذب سياحي ومركزا اقليميا لكل شيء من الخدمات المالية الى الاعلام والترفيه.

ويتضاءل تعرض البنوك لديون دبي بالمقارنة مع 2.8 تريليون دولار من تخفيضات قيم أصول يقول صندوق النقد الدولي ان البنوك الامريكية والاوروبية تقوم بها في الفترة من 2007 الى 2010 نتيجة للازمة المالية.

وقالت مصادر لطومسون رويترز ان التعرض لدبي العالمية قد يصل الى 12 مليار دولار من قروض مجمعة وثنائية تشمل قروضا قائمة لنخيل واستثمار العالمية الذراع الاستثمارية لحكومة دبي.

وكان الخوف من المجهول هو ما يقود التعاملات.

وقال تاكاهيكو موراي من نوزومي سكيوريتيز في اليابان "أحداث أخرى مماثلة لما حدث في دبي من المتوقع ان تظهر مما يدفع أموال المخاطرة للخروج من اصول مثل السلع والاسهم."

ونزل سهم ميتسوبيشي يو.اف.جي أكبر بنك في اليابان في حين سجل مؤشر نيكي لاسهم الشركات اليابانية الكبرى أدنى مستوى اقفال في اربعة اشهر. وتعرض المؤشر لضغوط كذلك بسبب تراجع أسهم شركات التصدير بعد ان سجل الدولار أدنى مستوياته في 14 شهرا امام الين. وتراجعت أسعار الدولارين الاسترالي والنيوزيلندي.

وواصل سعر النفط تراجعه ليهبط دون 74 دولارا للبرميل يوم الجمعة وانخفض النحاس في شنغهاي والحبوب في شيكاجو كل بنسبة نحو اثنين بالمئة.

ونزلت أسهم اتش.اس.بي.سي - وهو مدير حسابات قرض قيمته 5.5 مليار دولار لدبي العالمية - بنسبة سبعة بالمئة ونزل سهم ستاندارد تشارترد ستة بالمئة. وقادت اسهم البنكين المدرجة في لندن اسهم البنوك الاوروبية للهبوط الى أدنى مستوياتها في ستة اشهر يوم الخميس.

وقال دانيال تابوش محلل البنوك الاسيوية في سي.ال.اس.ايه في بانكوك ان أزمة دبي قد يكون لها أثر كبير على البنوك في اسيا مشيرا الى ان بنوك ستاندارد تشارترد واتش.اس.بي.سي ودي.بي.اس في سنغافورة هي الاكثر تعرضا في المنطقة.

واسهم دي.بي.اس غير متداولة يوم الجمعة بسبب عطلة للاسواق في سنغافورة.

وتضررت شركات الانشاءات من سول الى سيدني وسط مخاوف بشأن عدم دفع الاموال المنتظرة من دبي لمشروعات انشاءات ضخمة منها أطول مبنى في العالم.

وقالت شركة لايتون هولدينجز الاسترالية للانشاءات اليوم الجمعة انها تستحق أموالا على بعض مشروعات انشاءات من دبي ولكنها على ثقة من أنها ستحصل على المال. ونزل سهمها بأكثر من 3.5 بالمئة.

وحاولت دبي تدعيم الثقة بقولها يوم الخميس ان شركة موانيء دبي العالمية الرابحة لن تشملها خطة اعادة الهيكلة. وتدير الشركة 49 ميناء على مستوى العالم.

وموانيء دبي العالمية التي أصدرت سندات بقيمة 3.25 مليار دولار مملوكة بحصة أغلبية لدبي العالمية لكن لها أسهم مدرجة في بورصة ناسداك دبي.

واذا رفض الدائنون اقتراح دبي بتأجيل سداد التزامات الديون المستحقة قريبا حتى مايو ايار عام 2010 قد تضطر حكومة دبي لبدء عمليات بيع فزعة باسعار منخفضة للغاية لاصولها العقارية في الخارج.